G.amma值度量当标的证券价格变化时Delta值的变化。当Delta值对证券价格的变化特别敏感的时候，Gamma就会显得特别重要，这种情况称为Gamma风险。认购、认沽期权的Gamma值相同。
当标的股票价格接近行权价时，Gamma数值变大，当标的股票价格偏离行权价时，Gamma数值就变小。当期权合约快要到期的时候，平值期权的Gamma数值处于最高水平。随着期权合约到期时间的来临，实值期权的Delta值都接近1或-1，虚值期权的Delta值都接近0。因此，股票价格的微幅变动，就会引起期权合约的Delta值从接近0的数值变化到接近1或-1，这就会产生较高的Gamma值。在这种情况下，风险是相当大的，因为股票价格的小幅度波动就会使原本利润可观的期权合约变得毫无价值。
（简答题）
什么是Gamma，有何用途？
正确答案
答案解析
略
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（简答题）
什么是Rho，有何用途？
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什么是Vega，有何用途？
（简答题）
什么是认购-认沽期权平价公式，有何用途？
（单选题）
以下哪一个正确描述了gamma（）。
（单选题）
Gamma在认购期权（）时最大。
（单选题）
希腊字母描述了期权价格关于各影响因素的敏感度，其中Gamma描述了期权Delta关于股价的敏感度，那么（）的Gamma是最高的。
（单选题）
假设标的股票价格为10元，以下哪个期权Gamma值最高？（）
（单选题）
某投资者持有的投资组合Gamma大于0，则在极短时间内，若标的价格升高，则该投资者的Delta值（）。
